Банк России ужесточил макропруденциальные лимиты (МПЛ) на IV квартал 2026 года для отдельных видов потребительских кредитов: необеспеченных займов без лимита, нецелевых потребкредитов под залог недвижимости и автокредитов. Значения макропруденциальных надбавок оставлены без изменений.
Решение принято на фоне роста объёма необеспеченных потребительских кредитов на 2,8% во II квартале, в основном за счёт выдач наличными, что регулятор связывает с реализацией отложенного спроса при снижении процентных ставок.
По оценке Банка России, доля проблемной задолженности в этом сегменте сохранялась на уровне 13,1–13,2% в первом полугодии. Доля задолженности с просрочкой более 30 дней на третий месяц после выдачи составила 0,7% по наличным кредитам (выданным в апреле 2026 года) и 2,4% по кредитным картам, что на 0,9 п.п. ниже показателя апреля 2025 года в обоих сегментах.
Регулятор указал на риск ухудшения качества обслуживания кредитов при замедлении роста реальных доходов заёмщиков. Ужесточение МПЛ направлено на ограничение накопления рисков в сегменте наиболее рискованных необеспеченных кредитов — с высокой долговой нагрузкой и длительными сроками.
Чтобы ограничить возможности регулятивного арбитража, значения МПЛ по нецелевым потребительским кредитам под залог недвижимости и автотранспортных средств также были повышены.
Лимиты по ипотеке оставлены без изменений: качество обслуживания ипотечных кредитов остаётся высоким — доля просрочек более 30 дней на девятый месяц после выдачи по выдачам октября 2025 года составила 0,6% (снижение на 0,5 п.п. в сравнении с выдачами октября 2024 года).
В сегменте автокредитования доля проблемной задолженности на 1 июля составила 4,5% от портфеля. Накопленный макропруденциальный буфер капитала по этим кредитам достиг 2,5% от портфеля за вычетом резервов. Для ограничения роста закредитованности граждан повышены лимиты для автокредитов заёмщикам с показателем долговой нагрузки (ПДН) свыше 50% и особенно свыше 80%.
Надбавка к коэффициентам риска на прирост кредитных требований к крупным компаниям с повышенной долговой нагрузкой, действующая с марта на уровне 100%, сохранена. Банк России отметил, что при дальнейшем росте рисков может рассмотреть её увеличение.
Надбавки по валютным кредитам также не изменены: валютизация портфеля во II квартале снизилась на 0,8 п.п. до 11,8%. Регулятор посчитал ненужным стимулировать переход кредитов в рубль, поскольку валютные займы в основном берут экспортёры с достаточной валютной выручкой.
Национальная антициклическая надбавка оставлена без изменений: несмотря на ускорение темпов роста кредитования в отдельных сегментах, признаков кредитного перегрева не наблюдается, а банковский сектор обладает достаточным запасом капитала для поддержки устойчивого финансирования экономики.
